不動産お悩み相談室

REAL ESTATE Q&A

住宅ローン
30代
男性
エリア

東京都目黒区
投稿日

2026/01/09
更新日

2026/01/12
［1回答］

224 view

頭金を入れずにフルローンか、少しでも頭金を入れるか

5,800万の中古マンションを考えているのですが、フルローンで買うか、頭金を少しでも入れるか、トータルで見てどちらの方が良いのでしょうか。
現在貯金は600万円ほどありますが、引っ越し費用なども考えるとフルローンが魅力的ではあります。
年収は700万円です。同年代の妻と1歳の子供がいます。

私が回答します
佐脇孝明

株式会社サワキタ不動産
- 60代
- 千葉県
- 男性
- 不動産会社
投稿日

2026/01/12
年収の8倍超のローンとなりますので、融資期間をかなり長めに取らないと難しいという点はさておき、頭金の問題について回答させていただきます。
頭金の問題が顕在化するのは売却時に顕著です。住宅ローンは元利均等返済が主流ですが、借り入れからかなりの期間はローン返済に占める元本返済分がすくないため、ローン残高がなかなか減りません。つまり売却時に売却代金でローン残高を支払おうとする場合、不足しがちになるのです。不足分は預貯金で埋めるのが一般的です。頭金を入れた場合、スタート位置の残高が減少するため、売却時の残債額も小さくなり、売却額で充当しやすくなります。よって、頭金を入れた方がリスクが小さいと、途中を端折った結論が独り歩きしています。
しかし、時代は30年のデフレ期を脱しインフレ期に突入しています。インフレは、モノの価格が上がり貨幣価値が下がるという経済現象です。今の5800万円の借金は将来の5800万円よりも価値が下がるのです。
直近のインフレ率はおおむね３％前後で推移しています。仮に10年間３％のインフレが継続する場合、10年後の5800万円の経済価値は現在の4300万円程度になります（5800/（1.03）＾10＝4315）。将来返す名目上の金額はそのままですが、実質的な価値は下がりますので、今、現金を借りて価値が下がる将来で返す、というのは経済原則と合致しています。高度経済成長期のおじいさんたちはこうして資産構築をしてきたのです。よって、インフレが継続すると見込むなら、頭金などは入れずフルローンを選択した方が良いと考えます。